Sản phẩm hành động mới có nhiều tính năng có thể bảo vệ nhà đầu tư bằng cách áp đặt các điều khoản khắt khe đối với Trung tâm khu vực (RC). Nhiều người trong số họ đã tự nguyện tuân thủ các yêu cầu này. Bây giờ, đó là luật. Vì vậy, không chỉ RC mà cả các nhà đầu tư và trung gian như đại lý di trú, đại lý môi giới và nhà tư vấn đều phải tuân thủ.[1]
Khi được thành lập vào năm 1990, sứ mệnh của chương trình EB-5 là tạo ra những việc làm rất cần thiết cho người Mỹ. Đầu tiên, chương trình này hoàn toàn là một chương trình đầu tư trực tiếp. Một vài năm sau, chương trình tăng cường RC đã mang lại sự linh hoạt đáng kể cho các nhà đầu tư EB-5 tiềm năng. Nhiều chủ dự án quy mô lớn đã có thể tuyển dụng hàng nghìn người Mỹ khi mức độ phổ biến và công nhận toàn cầu của nó ngày càng tăng.
Trong vài năm gần đây, do vị trí đô thị của chúng, đã có sự bất đồng đáng kể về lợi ích của nhiều dự án RC, mặc dù có nhiều người ủng hộ bảo vệ sự đóng góp của chúng cho nền kinh tế Hoa Kỳ. [2] Theo luật trước đây, để đủ điều kiện được chỉ định khu vực tạo việc làm mục tiêu (TEA), các nhà tài trợ dự án có thể sử dụng diện tích lớn hơn nhiều xung quanh dự án. Theo luật mới, họ chỉ có thể sử dụng các vùng điều tra dân số liền kề với vùng điều tra dân số ở vị trí của nó. Không giống như luật trước đây, chính quyền địa phương không còn được phép chỉ định địa điểm TEA. Quyết định đó sẽ được tập trung và đưa ra bởi Sở Di trú và Nhập tịch Hoa Kỳ (USCIS).
Hãy cùng khám phá:
- lợi ích cho cả nhà đầu tư và người ban hành đạo luật mới và,
- kỳ vọng từ ngành EB-5 để tuân thủ tiêu chuẩn mới này
- mong đợi của USCIS để xóa số tiền tích lũy tồn đọng trong quá trình xử lý kiến nghị hiện tại và tương lai
LỢI ÍCH CỦA ĐẠO LUẬT CẢI CÁCH EB-5 VÀ Liêm chính
Có lẽ lợi ích đáng kể nhất của chương trình mới là việc cấp lại quyền dài hạn cho đến ngày 30 tháng 2027 năm XNUMX. Trong vài năm qua, đôi khi trong năm chúng tôi có khả năng chương trình có thể không được gia hạn hoặc số tiền đầu tư tối thiểu bắt buộc có thể tăng lên. Mặc dù điều đó thúc đẩy số lượng đơn đăng ký tăng đột biến trước mỗi ngày chương trình có thể bị chấm dứt, nhưng điều đó lại không hề có lợi cho ngành. Tất cả các bên liên quan của EB-5 đều thất vọng. Sự tin tưởng vào chương trình đã giảm nhanh chóng. Chương trình gần như dừng lại khi số tiền đầu tư đủ điều kiện của TEA tăng lên, từ 500,000 USD lên 900,000 USD. Mặc dù chúng tôi có hàng nghìn người nộp đơn hàng năm trước khi tăng lương, nhưng số đơn đăng ký đã giảm xuống còn hàng trăm sau khi tăng lương. [3] Các tòa án đã phán quyết việc tăng lương là bất hợp pháp và số tiền đầu tư tối thiểu bắt buộc được hoàn nguyên về mức trước tháng 2019 năm XNUMX trước khi tăng. Tuy nhiên, ngành này đã phải học một cách khó khăn rằng phần lớn các nhà lập pháp đều ủng hộ nó. Chương trình đã diễn ra một chế độ mất hiệu lực trong gần chín tháng. Bây giờ chúng ta có luật mới, đây là cơ hội để chúng ta thực hiện ý định của các nhà lập pháp.
Ví dụ: bằng cách yêu cầu các RC phải chịu sự kiểm tra của USCIS ít nhất 5 năm một lần, Quốc hội muốn đảm bảo rằng họ tuân thủ trách nhiệm của mình. Ngoài ra, luật yêu cầu USCIS điều tra và giám sát RC và tất cả các bên khác tham gia giao dịch, bao gồm các doanh nghiệp thương mại mới, tổ chức tạo việc làm, nhà đầu tư nước ngoài và vợ/chồng người nước ngoài của họ cũng như con cái người nước ngoài. Dự luật thành lập Quỹ Liêm chính EB-XNUMX để đảm bảo cấp đủ kinh phí cho các hoạt động thực thi này.
USCIS bây giờ sẽ tìm hiểu về các đại lý di cư nước ngoài, những người có thể là người quảng bá trực tiếp hoặc bên thứ ba cho các dự án EB-5. Các đại lý môi giới Hoa Kỳ đã chịu sự giám sát của các cơ quan quản lý Hoa Kỳ như Cơ quan Quản lý Công nghiệp Tài chính (FINRA) và Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Hoa Kỳ (SEC). Miễn là USCIS công bố các hướng dẫn về cách họ dự định quản lý chúng, chắc chắn họ sẽ sẵn lòng tuân thủ. Cuối cùng, trong hạng mục đo lường liêm chính này, vai trò của Quản trị viên Quỹ được ủy quyền là rất quan trọng. Không được phép chuyển tiền nếu không có tài liệu thích hợp. Quản trị viên Quỹ sẽ xác minh rằng việc chuyển tiền tuân thủ tất cả các tài liệu quản lý, bao gồm các tài liệu về tổ chức, hoạt động và đầu tư.
Các biện pháp liêm chính và các cuộc kiểm tra RC định kỳ bắt buộc cho thấy ý định của nhà lập pháp trong luật mới. Hầu hết các nhà đầu tư RC muốn có thẻ xanh đều thụ động và dựa vào chuyên môn của nhà tài trợ dự án để tạo ra việc làm cần thiết và bảo toàn vốn của họ.
Các nhà lập pháp muốn đảm bảo rằng các chuyên gia RC sẽ thực hiện trách nhiệm này một cách nghiêm túc. Vẫn còn yêu cầu vốn của nhà đầu tư phải chịu rủi ro. Nếu nhà đầu tư được cung cấp đầy đủ thông tin về rủi ro và đưa ra quyết định sáng suốt rằng họ muốn tiếp tục đầu tư thì luật pháp sẽ cho phép điều đó theo chương trình RC. Nội dung của Bản ghi nhớ phát hành riêng lẻ (PPM) và các nghiên cứu chuyên môn như báo cáo kinh tế và kế hoạch kinh doanh, cần thiết trong quá trình tạo ra nó, cung cấp thông tin đầy đủ về những rủi ro đó. Mặc dù luật không quy định rõ ràng điều này, nhưng đầu tư trực tiếp lại phù hợp hơn với những nhà đầu tư muốn thực hiện dự án của mình và tham gia tích cực. Để dễ thực hiện, Quốc hội không cho phép tất cả các khoản đầu tư gộp trực tiếp. Mục đích của họ là bảo vệ những nhà đầu tư thụ động này thông qua các biện pháp kiểm soát mới thay cho chương trình RC. Chúng tôi không thể phủ nhận rằng luật này, theo định nghĩa chính xác, là mơ hồ và có nhiều cách giải thích khác nhau cho đến khi USCIS công bố hướng dẫn rõ ràng. Tuy nhiên, với mục đích rõ ràng là không gộp các khoản đầu tư trực tiếp nữa, chúng tôi hy vọng rằng các luật sư và nhà giao dịch sẽ không vượt quá giới hạn trong việc cơ cấu các giao dịch có thể phù hợp với nội dung luật nhưng không phù hợp với tinh thần của luật.
GIẢI THÍCH RIA MỚI
Khoảng thời gian 60 ngày mà luật mới cấp được cho là sẽ giúp họ ban hành các hướng dẫn tạm thời để đảm bảo việc nối lại chương trình thành công mà không bị trì hoãn thêm. Thay vào đó, USCIS giải thích luật mới có nghĩa là họ cần phải chứng nhận lại RC cho dù họ đã kinh doanh nhiều năm hay là thương hiệu mới tham gia thị trường. Tất cả các RC sẽ phải tuân theo cùng một quy trình chứng nhận lại bằng cách điền vào mẫu I-956 bắt buộc để đủ điều kiện nộp đơn đăng ký liên quan đến dự án I-924. Cho đến khi RC được chứng nhận lại, gửi thông tin này về dự án EB-5 và nhận được biên nhận rằng USCIS đã nhận được đơn đăng ký của họ, thì không nhà đầu tư nào được phép nộp đơn. Đơn I-526. Hầu hết các RC đã thành lập đều hoan nghênh cách giải thích này nếu họ biết quá trình mới này sẽ mất bao lâu. Thật không may, USCIS, trong một diễn đàn lắng nghe công khai mà họ tổ chức vào ngày 29 tháng 956, đã thông báo rằng nội dung của I-14 và các tài liệu hỗ trợ cần thiết sẽ chỉ có vào ngày 60 tháng 526, về cơ bản là hết XNUMX ngày. Không ai biết rõ họ dự định mất bao lâu để xem xét các đơn đăng ký chứng nhận lại mới này của các RC hiện có. Đương nhiên, điều này gây ra rất nhiều căng thẳng giữa ngành và USCIS. RC, các nhà đầu tư hiện tại và các nhà đầu tư tiềm năng đang kiên nhẫn chờ đợi để nộp đơn I-XNUMX mới đều thất vọng với hai vụ kiện đang chờ giải thích nghiêm ngặt của USCIS về luật mới.
May mắn thay, vào ngày 24 tháng 2022 năm 5, Thẩm phán Vince Chhabria của Tòa án Quận Liên bang Quận Bắc California đã ban hành phán quyết sơ bộ về lệnh cấm. Phán quyết của ông đã đảo ngược quyết định của USCIS vào tháng XNUMX vốn đã loại bỏ ủy quyền của tất cả các Trung tâm khu vực EB-XNUMX được chỉ định trước đây dựa trên cách giải thích gần như chắc chắn là sai lầm về luật mới mà Quốc hội Hoa Kỳ đã thông qua vào tháng XNUMX. Các nhà đầu tư một lần nữa được phép nộp đơn xin nhập cư mới trong khi cơ quan này sẽ đưa ra các quy định mới để thực hiện.
Mặc dù luật mới không mang lại sự trợ giúp cần thiết cho các nhà đầu tư đang chờ xử lý ở các quốc gia lạc hậu như Trung Quốc, khoản miễn thị thực cho TEA, đặc biệt là cho các dự án nông thôn, dành cho những người nộp đơn mới từ các quốc gia này. Họ có thể hưởng lợi đáng kể từ việc xử lý ưu tiên nếu họ đầu tư vào một dự án nông thôn. [4]
Pháp luật cho phép các nộp đơn xin EB-5 đồng thời thông qua đơn I-526 với điều chỉnh đơn I-485 của đơn tình trạng nếu nhà đầu tư không đến từ một quốc gia lạc hậu trong danh mục thị thực mà họ đang tìm kiếm và có thị thực hợp lệ chẳng hạn như thị thực sinh viên F-1 hoặc thị thực làm việc H-1B hoặc thị thực nhà đầu tư E-2. [5] Cùng với I-485, nhà đầu tư có thể nộp I-131, Đơn xin cấp Giấy thông hành và I-765, Giấy phép Làm việc (EAD). Giả sử rằng EAD của họ được chấp thuận, sinh viên đại học có thể kiếm được việc làm mùa hè trong thời gian học đại học mà không cần sử dụng OPT. H-1B phải được xổ số. Học sinh có EAD được phê duyệt và đã nộp đơn xin thẻ xanh có thể bỏ qua quy trình H-1B. Kết quả là, khả năng đàm phán và khả năng tiếp thị của họ tăng lên rất nhiều. Một phần thưởng dành cho sinh viên là cơ hội giảm chi phí giáo dục nếu họ có thể chứng minh được nơi cư trú tại tiểu bang mà họ muốn học. [6] Về phía H-1B, chúng tôi có nhiều cư dân gốc Ấn Độ ở Hoa Kỳ có đơn xin EB-2 và EB-3 đang chờ xử lý. Hầu hết không có hy vọng nhận được những kiến nghị này được chấp thuận trong một thời gian hợp lý. Với việc nộp cùng lúc I-526 và I-485, họ có thể nhanh chóng được chấp thuận việc làm. Sau khi đơn I-526 của họ được chấp thuận, họ có thể tiếp tục xin thẻ xanh. Điều tương tự cũng áp dụng cho người có thị thực E-2 hợp lệ. Với đơn I-526 đang chờ xử lý, họ cũng có thể nộp đơn xin điều chỉnh trạng thái và sau khi được EAD phê duyệt, họ có thể làm việc ở bất cứ đâu họ muốn.
NGUỒN TIỀN VÀ PHÍ
Nguồn vốn bây giờ phải bao gồm vốn đầu tư và mọi khoản phí hành chính hoặc phí khác, chẳng hạn như phí nộp đơn USCIS liên quan đến khoản đầu tư. [7] Hầu hết các dự án RC đều yêu cầu phí hành chính phải được lấy từ nguồn tự nguyện theo luật trước đây. Yêu cầu về các khoản phí bắt buộc khác được bổ sung không phải là khó khăn. Ý nghĩa của nhiều khả năng hơn không là mơ hồ và có thể giải thích được. Sẽ rất hữu ích nếu luật mới làm rõ điều đó. Trong những năm gần đây, USCIS đã có quan điểm rất thận trọng về vấn đề này, đưa ra Yêu cầu Bằng chứng (RFE) và Thông báo Ý định Từ chối (NOID) về nguồn vốn mà chỉ vài năm trước đã có thể chấp nhận được. [8] Chúng tôi hy vọng các quy định mới của USCIS sẽ chấm dứt hoạt động này. Nhiều nhà đầu tư tiềm năng đủ điều kiện cảm thấy thất vọng trước nguồn vốn bị giám sát chặt chẽ và thường quyết định không đầu tư. USCIS phải phát triển các hệ thống tinh vi thích ứng với các phương thức thanh toán được chấp nhận ở nhiều khu vực pháp lý quốc tế khác nhau. Ví dụ: USCIS cần kết luận nhiều khả năng là một bác sĩ y khoa hoặc luật sư đã kiếm được số tiền mà họ dự định sử dụng làm vốn thông qua các phương tiện hợp pháp nếu họ đến từ một quốc gia có nền kinh tế chủ yếu dựa vào tiền mặt.
Với tư cách là nhà môi giới-đại lý, chúng tôi phải yêu cầu khách hàng điền vào bảng câu hỏi của nhà đầu tư để kiểm tra tính phù hợp của khoản đầu tư.. [9] Chúng tôi quyết định mức độ tinh vi của họ dựa trên thu nhập, tài sản và sự hiểu biết tổng thể về rủi ro đầu tư. Theo luật mới, các đại lý di trú hoạt động ở nước ngoài tại đất nước của nhà đầu tư nước ngoài phải kiểm tra sự phù hợp của nhà đầu tư. Trước đây, RC thực hiện chức năng này cho các nhà đầu tư cư trú ở nước ngoài và tự mình tìm kiếm khoản đầu tư hoặc thông qua các đại lý di trú. USCIS vẫn chưa ban hành hướng dẫn quy định về cách họ dự định giám sát các bên trung gian. Theo luật, rất có thể họ sẽ bắt buộc các đại lý di trú phải đảm bảo rằng đơn thỉnh cầu EB-5 của mỗi nhà đầu tư bao gồm bản tiết lộ, có chữ ký của họ, phản ánh tất cả các khoản phí, tiền lãi hiện tại và các khoản bồi thường khác được trả cho bất kỳ người nào liên quan đến khoản đầu tư. . Những tiết lộ này đã là một phần của đợt chào bán mà mỗi nhà đầu tư nhìn thấy và ký tên. Mục đích của luật mới phải là mỗi nhà đầu tư phải được biết về các khoản phí liên quan.
Trước đây, RC thường trực tiếp mời chào các nhà đầu tư. Sau khi xác định được nhà đầu tư, họ sẽ giới thiệu nhà đầu tư đó đến luật sư nhập cư để xử lý. Không rõ liệu sự tham gia tích cực của một đại lý môi giới hoặc đại lý di cư được quản lý có cần thiết hay không. Tuy nhiên, một nhà đầu tư có đầy đủ thông tin nên hỏi về các lựa chọn thay thế nhập cư khác từ một cố vấn tài chính không xung đột hoặc một đại lý môi giới.
Có thể do một số thách thức nổi tiếng, EB-5 có thể không phù hợp với mọi người nộp đơn. Họ có thể gặp vấn đề với nguồn vốn, thuế toàn cầu hoặc yêu cầu cư trú. Họ có thể không đợi được lâu để xử lý đơn đăng ký của họ. Chi phí của EB-5 có thể rất cao. Vì vậy, khách hàng có thể cân nhắc các phương án thay thế thị thực có ý định không định cư thay vào đó là E-2, L-1, O-1, v.v. Họ cũng có thể thử EB-1 nếu họ có tài năng đặc biệt và được công nhận khiến họ nổi bật trên toàn quốc hoặc quốc tế. Khi một nhóm luật sư nhập cư và đại lý môi giới bảo vệ khách hàng, họ có nhiều khả năng nhận được giải pháp tùy chỉnh hơn.
Tóm lại, các bên trung gian không nên xung đột giữa các dự án mà họ thúc đẩy và các lựa chọn nhập cư phù hợp khác có hoặc không có đầu tư. Họ cần phải làm việc như một nhóm với các luật sư nhập cư và RC. Họ phải kết nối người nộp đơn nhập cư tiềm năng với lựa chọn nhập cư tốt nhất cung cấp một danh sách các lựa chọn đầu tư đã được xem xét kỹ lưỡng nếu lựa chọn nhập cư đó cần phải đầu tư. Những người nhập cư, được giới thiệu các giải pháp phù hợp với nhu cầu cụ thể của họ, thay vì các sản phẩm mà RC hoặc người trung gian có trên kệ mà họ cần bán, sẽ một lần nữa có được niềm tin vào hệ thống.
-
[1] https://www.visalawyerblog.com/president-biden-resurrects-eb-5-regional-center-program-until-2027-what-you-need-to-know/
[2] https://greencardbyinvestment.com/article/eb5-regional-center-program-should-stay-expired
[3] https://www.eb5investors.com/blog/direct-eb5-pooled-projects-regulations
[4] https://www.recapitalusa.com/what-eb-5s-revival-means-for-real-estate-lenders-investors/
[5] https://mshahlaw.com/new-legislation-allows-concurrent-filing-for-eb-5-investors-pending-i-526-petitions-included/
[6] https://www.edupass.org/immigrating-to-the-usa/green-card-for-international-students/
[7] https://www.forbes.com/sites/andyjsemotiuk/2022/03/09/investor-immigrants-greet-imminent-revival-of-the-eb-5-program/?sh=69c74d307436
[8] https://www.foleymansfield.com/files/1015/3487/9420/YeXu_EB5_Aug2018.pdf
[9] https://www.eb5investors.com/magazine/article/eb5-broker-dealer-role
Marko Issever
Marko Issever, Giám đốc điều hành sáng lập của America EB5 Visa, lãnh đạo các hoạt động liên quan đến vốn EB-5 tại Riverside Management Group, kết nối các nhà đầu tư quốc tế với các tổ chức phát hành EB-5. Gần đây, ông đã thành lập CBP Invest, một công ty nhập cư toàn cầu, tư vấn cho khách hàng về quyền công dân của nước thứ hai ở các quốc gia như Grenada, Thổ Nhĩ Kỳ, Bồ Đào Nha, Tây Ban Nha, Malta và Hy Lạp. Trước đây, Issever là giám đốc điều hành tại BNY Mellon, lãnh đạo hoạt động kinh doanh bán sản phẩm phái sinh của tổ chức tài chính trên toàn cầu. Issever nói thông thạo tiếng Thổ Nhĩ Kỳ và tiếng Tây Ban Nha Ladino. Ông có bằng MBA về tài chính tại Trường Wharton thuộc Đại học Pennsylvania. Anh tốt nghiệp Đại học Bogazici và Cao đẳng Robert, tọa lạc tại Istanbul.
Xem thông tin đầy đủTUYÊN BỐ TỪ CHỐI TRÁCH NHIỆM: Các quan điểm thể hiện trong bài viết này chỉ là quan điểm của tác giả và không nhất thiết thể hiện quan điểm của nhà xuất bản, nhân viên của nhà xuất bản. hoặc các chi nhánh của nó. Thông tin tìm thấy trên trang web này nhằm mục đích là thông tin chung; đó không phải là lời khuyên pháp lý hoặc tài chính. Lời khuyên pháp lý hoặc tài chính cụ thể chỉ có thể được đưa ra bởi một chuyên gia được cấp phép có kiến thức đầy đủ về tất cả các sự kiện và hoàn cảnh trong tình huống cụ thể của bạn. Bạn nên tham khảo ý kiến của các chuyên gia pháp lý, nhập cư và tài chính trước khi tham gia chương trình EB-5. Việc đăng câu hỏi trên trang web này không tạo ra mối quan hệ luật sư-khách hàng. Tất cả các câu hỏi bạn đăng sẽ được công khai; không bao gồm thông tin bí mật trong câu hỏi của bạn.
